Gedik Yatırım Hisse Öneri Listesinden BIMAS Hissesini Çıkardı!

Gedik Yatırım, hisse öneri listesinden BIMAS hissesini çıkardığını duyurarak, SOKM hissesini model portföylerine eklediklerini açıkladı. BIM’ın makul bir 4Ç 2022 geçirmeleri ve Şok’un 4Ç 2022 rakamlarının hisse olan etkisinin en olumlu olacağı yönünde bir öngörüde bulunduklarını açıkladı. Bununla birlikte Gedik Yatırım, hisse değişikliğinin sebeplerini de detaylıca aktardı.

Gedik Yatırım Hisse Değişiklik Sebebi

Gedik Yatırım, 4Ç 2022 bilanço dönemine yaklaştıkları bildirerek, gıda perakende sektöründe taktiksel değişikliğe gittiklerini ifade etti. BIM’in makul bir 4Ç 2022 geçirmiş olduğunu düşündüklerini ve Şok’un 4Ç 2022 rakamlarının hisseye etkisinin daha fazla olacağını öngördüklerini aktardı.

Hal böyleyken, şirketin cirosunun 4Ç 2022’de yıllık bazda yüzde 120 (17.6 milyar TL) FAVÖK’ünün de yüzde 98 (1.4 milyar TL) artmasını beklediklerini aktardı. FAVÖK tahminlerinin çeyreksel bazda yüzde 8.3’lük bir artışa denk gelmekte ve bu artış genelde yılın son çeyreğinde daha düşük marjlar açıklayan gıda perakende sektöründen farklı bir trend demek olduğunu bildirdi. Şirket için 4Ç 2022’de 550.000.000 net kar bekleniyor (4Ç 2021: 10.000.000 TL). Ayrıca tahminlerinin doğru çıktığı takdirde, hissenin şirketin 2022 faaliyet performansını henüz fiyatlamadığı düşünülüyor.

Gedik Yatırım, hisseler 2022 öngörülerine göre oldukça düşük 4,6x, 2023 öngörülerine göre ise 3,2x FD/FAVÖK çarpanlarında işlem gördüğünü belirtti. Bunun ardından bu raporla beraber Şok marketler
için hedef fiyatını da hisse başı 32TL’den 38TL’ye yükselttiklerini duyurdu.

Gedik Yatırım Detaylı Model Portföy